המקדש היפיפה ריואנג’י (Ryoanji) שבפאתי קיוטו שביפן מוכר בעיקר בזכות גן 15 האבנים הנמצא בו. הגן כולל חמש קבוצות אבנים, כשבכל קבוצה יש מספר שונה של אבנים בגדלים וצורות שונות. הגן נבנה באופן כזה שמכל כיוון ממנו מתבוננים, האבנים נראות באופן שונה ותמיד אחת מ- 15 האבנים נסתרת. גם כאשר נדמה למתבונן שהוא רואה את התמונה כולה, למעשה חסר לו פרט אחד כדי להשלים אותה. כאשר המתבונן עולה לנקודה גבוהה, הוא יוכל לראות את כל 15 האבנים.
באנלוגיה לעולם ההשקעות, אפשר לומר כי אחת הטעויות הנפוצות בקרב משקיעים, ולא רק בשוק ההון, היא בחינת כל נכס בנפרד ולא מתוך ראייה כוללת של תיק הנכסים. למשל, לא מעט משקיעים בעלי נכסים נזילים בהיקף של מיליון ש”ח מפצלים את תיק ההשקעות שלהם בין 2-3 גופים המנהלים השקעות, מנהלים באופן עצמאי סכום מסוים, רוכשים פוליסת חיסכון לגיוון ואף מחלקים את קופות הגמל וקרנות ההשתלמות לעוד 3-4 מסלולים בחברות אחרות.
כך נוצר לו גן של 15 אבנים, שמכל נקודה ממנה נתבונן עליו לא נצליח לראות את התמונה כולה ומה אנחנו מחזיקים בכל מסלול ובכל מכשיר פיננסי. לא אחת קורה שמשקיע/חוסך יפדה את קרן ההשתלמות שלו לשיפוץ הבית או רכישת רכב. טעות!
כדי לנסות להבין את יתרונותיהם של המכשירים הפיננסיים השונים, נסביר תחילה מהם יתרונות המיסוי וההטבות שלהם.